اختيار البطل: إتقان اتخاذ القرار في التداول

في السابق، استكشفنا مدى أهمية التحكم في غرورك في التداول، وخاصة عند مواجهة مفاجآت مثل الانخفاض غير المتوقع في أسهم شركة الذكاء الاصطناعي العملاقة إنفيديا القوية عادةً. هذا الشهر، سنلقي نظرة أعمق على إتقان عملية التفكير لديك، مع التركيز على كيفية تحويل الفوضى في عقلك إلى وضوح منظم التركيز على كيفية تحويل الفوضى في عقلك إلى وضوح منظم.

لقد أبرز خفض أسعار الفائدة المزدوج الأخير من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي بمقدار 50 نقطة أساس في 18 سبتمبر 2024 - وهو الأول منذ الأيام الأولى لـ COVID-19 - مدى أهمية اتخاذ القرار القوي، ويرجع ذلك إلى حد كبير إلى طبيعته غير المتوقعة.

كيف تتخذ قرارًا في التداول؟

اتخاذ القرار هو الجانب الأكثر تكاملاً في أي استراتيجية تداول قوية. تعتمد كل صفقة على قدرتك على تصفية المعلومات وتقييم المخاطر والالتزام بمسار عمل واحد.

غالبًا ما يواجه المتداولون تحيزات مثل الثقة المفرطة، والتي يمكن أن تدفعهم إلى تحمل مخاطر غير ضرورية، أو تحيز التأكيد، حيث يفضلون المعلومات التي تتوافق مع مفاهيمهم المسبقة.

لاتخاذ قرارات جيدة، يجب عليك:

ولكن ربما الأهم من كل ذلك، يجب على المتداول أن يفهم تفاصيل سيناريو السوق الذي يجد نفسه فيه.

التنقل في السوق

في 18 سبتمبر 2024، اتخذ بنك الاحتياطي الفيدرالي قرارًا مهمًا بخفض سعر الفائدة القياسي بمقدار 50 نقطة أساس. كان هذا أول خفض لسعر الفائدة منذ الأيام الأولى لجائحة كوفيد-19، وكان الهدف منه معالجة انخفاض التضخم مع دعم سوق العمل التي كانت تظهر علامات الضعف.فاجأ الإعلان الكثيرين وأدى إلى مجموعة من ردود الفعل في كل من الأسواق المالية وبين صناع السياسات.

في حين كان هناك اتفاق واسع النطاق على الحاجة إلى تغيير السياسة النقدية الأمريكية، اختلف كثيرون حول مقدار التغيير الذي يجب أن يحدث في سعر الفائدة. وامتد هذا الجدل إلى أعضاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي نفسه. على سبيل المثال، أعربت المحافظ ميشيل بومان علنًا عن عدم موافقتها، داعية إلى خفض أكثر حذرًا بمقدار ربع نقطة.

فهم ما دفع خفض أسعار الفائدة المزدوج

كان المشهد الاقتصادي المؤدي إلى هذا القرار معقدًا للغاية. في حين بدأت معدلات التضخم في الاستقرار حول هدف مجلس الاحتياطي الفيدرالي البالغ 2٪، أشارت المؤشرات من سوق العمل إلى تباطؤ في النمو الاقتصادي. دعت هذه الإشارات المتناقضة، جنبًا إلى جنب مع عدم اليقين الجيوسياسي مثل النزاعات التجارية بين الولايات المتحدة والصين، والصراعات في الشرق الأوسط وأوكرانيا، إلى اتباع نهج حذر ومدروس من جانب بنك الاحتياطي الفيدرالي.

إتقان السلوك

يعني إتقان اتخاذ القرار فهم كيفية معالجة عقلك للمعلومات. يكتشف المتداولون أول الأنماط أو الإشارات المهمة في بيانات السوق - وهذا هو الإدراك. بعد ذلك، يزنون بسرعة إيجابيات وسلبيات هذه الإشارات. أخيرًا، يتخذون إجراءات باستخدام الخبرات السابقة والمعلومات الحالية. تتكرر هذه الدورة مع تعلمهم من النتائج وتعديل استراتيجياتهم والاستجابة للمعلومات الجديدة والبقاء مرنين وقابلين للتكيف.

اتخاذ القرارات السيئة في التداول

يعد انهيار صندوق التحوط لإدارة رأس المال الطويل الأجل (LTCM) في أواخر التسعينيات دراسة رائعة لكيفية صنع أو تدمير إمبراطورية بسبب اتخاذ القرارات السيئة (على وجه الخصوص، التطبيق غير الصحيح لأسلوب البيانات).

تم تأسيس LTCM من قبل عقول مالية محترمة للغاية - بما في ذلك الحائزين على جائزة نوبل روبرت سي ميرتون وميرون شولز - وتم الاحتفال به لاستخدامه المبتكر للنماذج الرياضية المعقدة. في ذروته، تمكن الصندوق من إدارة المليارات ووعد بعوائد لا مثيل لها.

ولكن وكأنه آلة مالية لا يمكن إيقافها سرعان ما لاقى سقوطًا حادًا، وكل ذلك مرتبط بالثقة المفرطة والاستخفاف بالمخاطر. أدى اعتماد LTCM على البيانات التاريخية إلى إنشاء نماذج افترضت استقرار السوق، ورفضت إمكانية حدوث اضطرابات نادرة ومتطرفة. وقد ثبت أن هذا كارثي عندما ضربت الأزمات المالية غير المتوقعة آسيا في عام 1997 وروسيا في عام 1998. وفجأة، أصبحت مراكز الرافعة المالية العالية لصندوق إدارة رأس المال الطويل الأجل مكشوفة، مما جعل الصندوق عُرضة للخطر وغير قادر على تحمل التقلبات.

تسلط قضية LTCM الضوء على درسين رئيسيين للمتداولين:

اتخاذ القرارات القوية في التداول

من ناحية أخرى، فإن اتخاذ القرارات القائمة على البيانات من قبل الخبير المالي وارن بافيت أثناء الأزمة المالية عام 2008 هو مثال على كيف يمكن للإدخال الصحيح للبيانات أن يؤثر بشكل إيجابي على اتخاذ القرار.

بدلاً من الاعتماد على الخوارزميات الرياضية أو الصفقات السريعة، ركز بافيت على الاستثمار القائم على القيمة واتخاذ وجهة نظر طويلة الأجل. لقد بحث عن شركات قوية (مثل جولدمان ساكس، ويلز فارجو، أمريكان إكسبريس، جنرال إلكتريك، وكوكا كولا) كانت مقومة بأقل من قيمتها الحقيقية، ورأت الفرص عندما كان الآخرون خائفين للغاية من التصرف. كان اتخاذ القرارات من قبل بافيت قائمًا على البحث الشامل والصبر والالتزام الذي لا يمكن إيقافه بقيمه الإنسانية. بينما أصيب العديد من المتداولين بالذعر وسارعوا إلى البيع، ظل بافيت هادئًا واستراتيجيًا، وخرج من الأزمة أقوى.

تسلط حالة وارن بافيت في الأزمة المالية لعام 2008 الضوء على أربعة دروس رئيسية للمتداولين:

التغلب على الإدراك

قد يبدو اتخاذ القرارات في بيئات عالية المخاطر مثل الأسواق أمرًا صعبًا للغاية، وأحيانًا مستحيلًا. لإتقان هذا التحدي الإدراكي، من الضروري وضع الاستراتيجيات.

نصائح عملية لإتقان اتخاذ القرار في التداول

فيما يلي بعض التقنيات الفعّالة لإتقان اتخاذ القرار:

كيفية إتقان عملية اتخاذ القرار في التداول

لإتقان عملية اتخاذ القرار حقًا، فإن دمج كل ما استكشفناه أعلاه هو الخيار الأفضل. ستدمج هذه الطريقة الجوانب الثلاثة الحاسمة لعملية الإدراك لدينا، مما يسمح باتباع نهج أكثر شمولاً عند مواجهة الخيارات.

في الاسم، سيكون هذا هو نهج "العقل والقلب والغريزةالعقل والقلب والغريزة

الحكمة الرابحة اختتامًا

من خلال فهم كيفية عمل عقولنا، يمكنك مواجهة أي تحدٍ يلقيه السوق في طريقك بثقة أكبر - والأهم من ذلك، اتخاذ القرارات الصحيحة.

يوفر نهج العقل والقلب والغريزة طريقة متوازنة لاتخاذ القرارات في التداول:

يمكن للتقنيات العملية مثل مصفوفات القرار وتخطيط السيناريوهات والتأمل في الصفقات السابقة أن تكمل هذا النهج جيدًا، وتوجهك إلى اتخاذ خيارات مستنيرة.

تذكر: إذا اعتنقت التعلم المستمر وحافظت على عقلية إيجابية، يمكنك تحويل كل فرصة لاتخاذ القرار إلى فرصة للنمو، مما يسلط الضوء على أهمية العقلية في التداول.

الأفكار النهائية

بعد خفض أسعار الفائدة بمقدار ربع نقطة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي في نوفمبر، وبينما نتوقع القرارات القادمة في ديسمبر، من الأهمية بمكان أن يصقل جميع المتداولين مهاراتهم في اتخاذ القرار، خاصة وأن أي شيء يمكن أن يحدث - فنحن نواجه ظروفًا غير متوقعة بعد يوم الانتخابات الأمريكية. من خلال إتقان عقلية التداول الرابحة، يمكن للمتداولين التعامل مع أي حالة من عدم اليقين بثقة.

حافظ على هدوئك، وتعلم باستمرار، وواكب الأخبار لتحقيق النجاح على المدى الطويل وإتقان عملية اتخاذ القرار.

إخلاء المسؤولية:

يرجى ملاحظة أن المعلومات المقدمة في هذه المقالة كانت دقيقة في وقت كتابة هذا المقال. يمكن أن تتغير ظروف السوق والبيانات الاقتصادية بسرعة. هذا المحتوى مخصص لأغراض إعلامية فقط ولا ينبغي استخدامه كأساس وحيد لاتخاذ القرارات المالية.